T-Mobile US

Lønnsomheten i seks måneder: -13.55%
Utbytteutbytte: 1.38%
Sektor: Telecom

210.13 $

+3.5 $ ( 1.69%)
201.01 $
272.83 $

Min./max. i et år

Kampanjeplan T-Mobile US

Hovedparametrene

Div
1.68
IPO -tid
2007-04-19
Industri
Wireless Telecommunication Services
Isin
US8725901040
Nettsted
Rapportenes valuta
usd
Sektor
Communication Services
Utbytte AO
2.78
Valuta
usd

Karakter

Undervurdering
Navn Betydning Karakter
P/S 3.18 5
P/BV 4.19 4
P/E 22.83 6
Effektivitet
Navn Betydning Karakter
ROA 5.46 2
ROE 17.93 5
ROIC 3.32 1
Utbytte
Navn Betydning Karakter
Utbytteutbytte 1.38 3.45
DSI 0.8333 8.33
Den gjennomsnittlige veksten av utbytte -36.06 0
Plikt
Navn Betydning Karakter
Debt/EBITDA 3.67 3
Debt/Ratio 0.5477 9
Debt/Equity 2.37 6
Vekstpuls
Navn Betydning Karakter
Inntekter, % 19.01 3
Ebitda, % 49.03 6
EPS, % 264.71 10

Utbytte

Utbytte, % Utbytte I henhold til resultatene fra perioden Kjøp før Datoen for lukking av registeret Betaling før
0.1% 0.23 III кв. 2024 25.11.2024 27.11.2024 12.12.2024
0.37% 0.65 II кв. 2024 28.08.2024 30.08.2024 16.09.2024
0.37% 0.65 I кв. 2024 29.05.2024 31.05.2024 17.06.2024
0.4% 0.65 IV кв. 2023 27.02.2024 29.02.2024 15.03.2024
0.44% 0.65 III кв. 2023 28.11.2023 30.11.2023 15.12.2023

AI-analyse av et selskap "T-Mobile US"

Вот подробный анализ акций компании T-Mobile US, Inc. (тикер: TMUS) по состоянию на начало 2025 года. Анализ охватывает фундаментальные показатели, финансовое состояние, рыночные перспективы, конкурентную среду и риски.



🏢 Общая информация о компании


- Название: T-Mobile US, Inc.
- Тикер: TMUS (NASDAQ)
- Сектор: Телекоммуникации
- Отрасль: Беспроводная связь
- Штаб-квартира: Белвью, Вашингтон, США
- Крупнейшие акционеры: Deutsche Telekom (около 43%), институциональные инвесторы (BlackRock, Vanguard и др.)

T-Mobile — третья по величине телекоммуникационная компания в США (после Verizon и AT&T), но по темпам роста абонентской базы — лидер. Компания стала особенно сильной после слияния с Sprint в 2020 году.



🔍 Фундаментальный анализ (на основе данных 2023–2024 гг.)



Показатель Значение (примерно)
Рыночная капитализация ~$170–180 млрд
Цена акции (на начало 2025) ~$170–175
P/E (Price-to-Earnings) ~15–16x (по GAAP)
Forward P/E ~12–13x
Дивидендная доходность ~0% (не платит дивиденды)
EV/EBITDA ~7–8x
ROE (рентабельность собственного капитала) ~25–30%
Debt/EBITDA ~2.5–3.0x (улучшается после слияния)
💡 Примечание: T-Mobile не выплачивает дивиденды, так как направляет свободный денежный поток на погашение долга и инвестиции в сеть (включая 5G).




📈 Финансовые показатели (2023–2024)



- Выручка (2023): ~$87 млрд (+8% г/г)
- Операционная прибыль (OIBDA): ~$35 млрд
- Чистая прибыль: ~$7.5–8 млрд
- Свободный денежный поток (FCF): ~$10–11 млрд (рекордный рост)
- Абонентская база: ~107 млн (включая постоплату и предоплату)

🔹 Темпы роста абонентов:
- Postpaid (основной сегмент): +5–6 млн абонентов в 2023 году.
- T-Mobile продолжает отбирать клиентов у Verizon и AT&T за счёт агрессивного ценообразования и маркетинга ("Un-carrier" стратегия).



🚀 Ключевые драйверы роста



1. Синергии после слияния с Sprint:
- Уже реализовано более $13 млрд синергий.
- Планируется $16 млрд+ к 2025 году.
- Закрытие дублирующих магазинов, оптимизация сети.

2. Лидерство в 5G:
- T-Mobile имеет самую широкую сеть 5G в США (особенно в сельской местности — за счёт низкочастотного диапазона).
- Уникальная позиция: покрытие + скорость (в сочетании с mid-band спектром от Sprint).

3. Рост в B2B и корпоративном секторе:
- Активно расширяет присутствие в сегменте бизнес-клиентов.
- Партнёрства с крупными компаниями (например, в логистике, здравоохранении).

4. Улучшение структуры затрат и FCF:
- Свободный денежный поток растёт — позволяет быстрее погашать долг.
- Цель: Debt/EBITDA < 2.5x к 2025 году.

5. Стратегия "Un-carrier":
- Инновационные предложения (например, T-Mobile Tuesdays, выгодные тарифы, включение Netflix и др.).
- Сильный бренд, ориентированный на молодёжь и ценовых потребителей.



📉 Риски и вызовы



1. Высокий долг:
- После слияния с Sprint долг вырос до ~$70 млрд.
- Хотя Debt/EBITDA улучшается, долговая нагрузка остаётся риском при росте ставок.

2. Интенсивная конкуренция:
- Verizon и AT&T тоже инвестируют в 5G.
- MVNO (виртуальные операторы, например, Mint Mobile, Visible) усиливают ценовую конкуренцию.

3. Регуляторные риски:
- Возможные антимонопольные проверки.
- Споры по поводу спектра (особенно в mid-band).

4. Замедление роста абонентов:
- Рынок США почти насыщен.
- Дальнейший рост требует привлечения клиентов у конкурентов, что дороже.

5. Макроэкономика:
- Высокие процентные ставки давят на оценки роста.
- Снижение потребительских расходов может повлиять на ARPU (средний доход с абонента).



📊 Оценка акций (Valuation)



- P/E ниже среднего по S&P 500 (~15x vs ~20x), что может указывать на недооценённость.
- Forward P/E ~12–13x — привлекательно на фоне роста выручки и FCF.
- ROE > 25% — очень высокая эффективность капитала.
- Рост FCF — ключевой позитив для инвесторов.

🔹 Сравнение с конкурентами:

Компания P/E (TTM) Дивидендная доходность Debt/EBITDA ROE
T-Mobile (TMUS) ~15x 0% ~2.8x ~28%
Verizon (VZ) ~9x ~6.5% ~2.5x ~10%
AT&T (T) ~8x ~6% ~2.7x ~7%
⚖️ Вывод: TMUS дороже по P/E, но растёт быстрее, имеет лучшую динамику и рентабельность. Инвесторы платят за рост.




🎯 Инвестиционные рекомендации



Покупать (Buy) — для инвесторов, ориентированных на рост


- Плюсы: сильная позиция на рынке, рост абонентов, высокий FCF, лидерство в 5G, синергии от слияния.
- Целевая цена (по среднему консенсусу аналитиков на начало 2025): $190–200.
- Подходит для долгосрочного портфеля.

Не покупать (Hold/Sell) — если:


- Вы ищете дивидендные акции.
- Опасаетесь долговой нагрузки.
- Ожидаете замедления роста в насыщенном рынке.



📅 Перспективы на 2025–2026



- Цель по Debt/EBITDA: ниже 2.5x.
- Прогноз роста FCF: $12–13 млрд к 2026 году.
- Возможность начала выплаты дивидендов — не ранее 2026–2027 гг.
- Расширение в новые сегменты: IoT, облачные сервисы, финтех (T-Mobile Money).



📌 Заключение



T-Mobile US (TMUS) — одна из самых динамичных телеком-компаний в США. После успешного слияния с Sprint и масштабных инвестиций в сеть, компания демонстрирует сильные финансовые результаты, рост абонентской базы и высокую рентабельность.

🔹 Инвестиционный тезис:
*"T-Mobile превратилась из аутсайдера в лидера за счёт стратегического слияния, агрессивного маркетинга и технологического преимущества в 5G. Акции оцениваются справедливо на фоне роста, что делает их привлекательными для инвесторов, готовых ждать 3–5 лет."*




- Построить прогноз FCF и оценку методом DCF.
- Сравнить с европейскими телекомами.
- Проанализировать техническую картину (график TMUS).
- Показать динамику акций за последние 5 лет.

Напишите, что вас интересует!

Priser

Pris Min. Maks. Endre Endringer i bransjen Endringer i indeksen
I går 206.63 $ 0 $ 0 $ +1.69 % 0 % 0 %
Uke 209.48 $ 206.63 $ 210.13 $ +0.3103 % 0 % 0 %
Måned 210.65 $ 205.87 $ 216.08 $ -0.2469 % 0 % 0 %
3 måneder 251.99 $ 201.01 $ 242.72 $ -16.61 % 0 % 0 %
Seks måneder 243.06 $ 201.01 $ 259.01 $ -13.55 % 0 % 0 %
År 239.94 $ 201.01 $ 272.83 $ -12.42 % 0 % 0 %
3 år 124.29 $ 126.57 $ 272.83 $ +69.06 % 0 % 0 %
5 år 87.22 $ 101.62 $ 272.83 $ +140.92 % 0 % 0 %
10 år 9.9 $ 33.89 $ 272.83 $ +2 022.53 % 0 % 0 %
År til dags dato 221.66 $ 201.01 $ 272.83 $ -5.2 % 0 % 0 %

Innsidehandel

Innsider Datoen for transaksjonen Dato for avsløring Type Pris Volum Mengde Del til, % Del etter, % Dokument
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
29.10.2025 31.10.2025 Salg 220.46 30 291 1374 0 0 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
28.10.2025 29.10.2025 Salg 220.77 1 181 53507 0 0 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
27.10.2025 29.10.2025 Salg 220.69 1 422 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
22.10.2025 23.10.2025 Salg 226.17 1 457 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
21.10.2025 23.10.2025 Salg 229.26 1 477 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
20.10.2025 21.10.2025 Salg 228.85 1 474 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
17.10.2025 21.10.2025 Salg 228.57 1 473 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
16.10.2025 17.10.2025 Salg 227.02 1 463 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
14.10.2025 14.10.2025 Salg 229.05 1 476 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
13.10.2025 14.10.2025 Salg 226.15 1 457 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
10.10.2025 14.10.2025 Salg 228.42 1 472 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
09.10.2025 10.10.2025 Salg 227.03 14 626 600 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
08.10.2025 10.10.2025 Salg 226.17 14 571 200 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
07.10.2025 08.10.2025 Salg 227.31 14 644 700 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
06.10.2025 08.10.2025 Salg 224.6 14 470 100 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
03.10.2025 06.10.2025 Salg 229.21 14 767 100 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
01.10.2025 02.10.2025 Salg 234.42 15 102 700 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
30.09.2025 02.10.2025 Salg 239.54 15 432 600 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
29.09.2025 30.09.2025 Salg 238.11 15 337 900 64415 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
26.09.2025 30.09.2025 Salg 238.12 15 341 100 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
25.09.2025 26.09.2025 Salg 238.98 15 396 500 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
24.09.2025 26.09.2025 Salg 238.38 15 357 900 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
23.09.2025 24.09.2025 Salg 238.41 15 359 800 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
22.09.2025 24.09.2025 Salg 237.75 15 317 300 64426 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
10% Owner
11.09.2025 10.09.2025 Kjøpe 240.38 1 201 900 000 5000000 0 0.4 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
25.08.2025 25.08.2025 Salg 251.32 17 552 200 69840 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
22.08.2025 25.08.2025 Salg 254.79 17 794 500 69840 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
15.08.2025 15.08.2025 Salg 254.24 17 756 100 69840 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
14.08.2025 15.08.2025 Salg 250.87 17 520 800 69840 0 -0.01 System
DEUTSCHE TELEKOM AG
Director
13.08.2025 15.08.2025 Salg 251.52 17 566 200 69840 0 -0.01 System

Grunnleggende eiere

Institusjonell Volum Dele, %
Softbank Group Corporation 63 000 000 5.71
Vanguard Group Inc 42 000 000 3.83
Blackrock Inc. 37 000 000 3.32
State Street Corporation 23 000 000 2.07
Price (T.Rowe) Associates Inc 18 000 000 1.62
FMR, LLC 14 000 000 1.27
Morgan Stanley 13 000 000 1.18
Capital International Investors 13 000 000 1.16
Geode Capital Management, LLC 11 000 000 1.07
Wellington Management Group, LLP 9 000 000 0.82

Inneholdt i ETF

Lignende selskaper



Selskapets ledelse

Veileder Jobbtittel Betaling Fødselsår
Mr. G. Michael Sievert President, CEO & Director 8.88M 1970 (55 år)
Mr. Peter Osvaldik Executive VP & CFO 3.21M 1977 (48 år)
Ms. Dara A. Bazzano Senior VP of Finance & Chief Accounting Officer N/A 1969 (56 år)
Mr. Mark W. Nelson Executive VP & General Counsel 4.03M 1968 (57 år)
Ms. Janice V. Kapner Executive VP and Chief Communications & Corporate Responsibility Officer N/A
Mr. John Saw Ph.D. Executive VP & CTO N/A
Mr. Michael J. Katz President of Marketing, Strategy & Products N/A 1979 (46 år)
Mr. Jonathan A. Freier President of Consumer Group 1976 (49 år)
Ms. Callie R. Field President of T-Mobile Business Group 1979 (46 år)
Ms. Quan Yao C.F.A. Senior Vice President of Investor Relations

Informasjon om selskapet

Adresse: United States, Bellevue, 12920 SE 38th Street - Åpne på google cards, Åpne yandex -kort
Nettsted: http://www.t-mobile.com

Om selskapet T-Mobile US

T-Mobile US, Inc. (сокращённо T-Mobile) — американский оператор беспроводной связи, принадлежащий Deutsche Telekom (DT). Штаб-квартира расположена в городе Белвью штата Вашингтон. Является третьим по размеру американским оператором сотовой связи, к концу 2018 года его клиентами были 79,7 млн человек. T-Mobile US под брендами T-Mobile и Metro by T-Mobile обеспечивает услуги в сфере беспроводной голосовой связи и обслуживанию данных на территории США, Пуэрто-Рико и Американских Виргинских Островов также обеспечивая сеть для виртуальных операторов сотовой связи. За 2017 года прибыль компании составила 40 млрд долл.

Часто задаваемые вопросы по акции T-Mobile US

  • Как купить акции T-Mobile US?

    Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — TMUS. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции.

  • Какой налог на доходы физических лиц (НДФЛ)?

    Если были начислены дивиденды или получена прибыль в результате операций купли-продажи акций TMUS. Согласно российским законам берется налог на доходы в следующем размере:

    • для резидентов РФ — 13% от полученной прибыли;
    • для резидентов РФ — 15%, если общий годовой доход превысил 5 млн руб. При этом повышенная ставка применяется исключительно к размеру дохода, превышающему 5 млн рублей за отчетный год;
    • для нерезидентов РФ — 15% от всей суммы полученной прибыли.

    Российские брокеры как налоговые агенты сами удерживают налог с граждан страны при начислении дивидендов, а также при выводе с брокерского счета денежных средств и/или в начале года, следующего за отчетным.

  • Можно ли получить налоговые льготы по акциям T-Mobile US?

    В настоящее время в Российской Федерации можно получить налоговые льготы на доходы от инвестиционной деятельности, если:

    • купить акции TMUS на брокерском счете и не продавать их дольше 3 лет;
    • приобрести бумаги через ИИС и не выводить из него средства более 3 лет с момента открытия.

  • Какая цена акции T-Mobile US (TMUS) сегодня?

    Текущая цена акции T-Mobile US на 08.12.2025 года составляет 206.9 . Котировки T-Mobile US с начала года изменилась на -5.2% - и в рублях изменение было на -11.53 .
    Котировки T-Mobile US (TMUS) в этом месяце за desember изменилась на +0.3103% и в рублях изменение было на +0.65 рублей.

  • Какие дивиденды у акции T-Mobile US (TMUS) сегодня?

    Текущие дивиденды у акции T-Mobile US на 08.12.2025 года составляет 2.78 $. А дивидендная доходность акций TMUS - 1.68%.