Kampanjeplan M&T Bank
Hovedparametrene
Karakter
Undervurdering
| Navn | Betydning | Karakter |
| P/S | 2.35 | 6 |
| P/BV | 1.09 | 9 |
| P/E | 12.19 | 8 |
Effektivitet
| Navn | Betydning | Karakter |
| ROA | 1.24 | 1 |
| ROE | 9.25 | 3 |
| ROIC | 7.74 | 2 |
Utbytte
| Navn | Betydning | Karakter |
| Utbytteutbytte | 2.86 | 7.15 |
| DSI | 0.9286 | 9.29 |
| Den gjennomsnittlige veksten av utbytte | 2.44 | 4.06 |
Plikt
| Navn | Betydning | Karakter |
| Debt/EBITDA | 3.58 | 3 |
| Debt/Ratio | 0.0657 | 10 |
| Debt/Equity | 6.17 | 0 |
Vekstpuls
| Navn | Betydning | Karakter |
| Inntekter, % | 125.29 | 10 |
| Ebitda, % | 80.95 | 9 |
| EPS, % | 47.17 | 6 |
Utbytte
| Utbytte, % | Utbytte | I henhold til resultatene fra perioden | Kjøp før | Datoen for lukking av registeret | Betaling før |
| 0.72% | 1.5 | III кв. 2025 | 28.11.2025 | 01.12.2025 | 16.12.2025 |
| 0.78% | 1.5 | II кв. 2025 | 29.08.2025 | 02.09.2025 | 17.09.2025 |
| 0.71% | 1.35 | I кв. 2025 | 30.05.2025 | 02.06.2025 | 17.06.2025 |
| 0.73% | 1.35 | IV кв. 2024 | 28.02.2025 | 03.03.2025 | 18.03.2025 |
| 2.71% | 5.35 | III кв. 2024 | 29.11.2024 | 02.12.2024 | 17.12.2024 |
| 1.14% | 1.35 | II кв. 2024 | 30.08.2024 | 03.09.2024 | 18.09.2024 |
| 0.78% | 1.35 | I кв. 2024 | 31.05.2024 | 03.06.2024 | 18.06.2024 |
| 0.85% | 1.3 | IV кв. 2023 | 28.02.2024 | 01.03.2024 | 18.03.2024 |
| 1.04% | 1.3 | III кв. 2023 | 28.11.2023 | 30.11.2023 | 15.12.2023 |
| 1.04% | 1.3 | II кв. 2023 | 29.08.2023 | 31.08.2023 | 15.09.2023 |
AI-analyse av et selskap "M&T Bank"
🔹 Общая информация о компании
M&T Bank Corporation — это региональный банк США, основанный в 1856 году. Штаб-квартира — в Буффало, штат Нью-Йорк.
Компания предоставляет широкий спектр банковских услуг для частных лиц, малого и среднего бизнеса, а также корпоративных клиентов.
Операции сосредоточены в основном на северо-востоке США, включая Нью-Йорк, Пенсильванию, Мэриленд, Вирджинию, Нью-Джерси и другие штаты.
🔹 Основные финансовые показатели (по состоянию на Q4 2024 / год 2024)
| Показатель | Значение (примерно) | |
|---|---|---|
| Рыночная капитализация | ~$28–30 млрд | |
| Цена акции (на начало 2025) | ~$210–220 | |
| P/E (Price-to-Earnings, trailing) | ~10–11x | |
| P/B (Price-to-Book) | ~1.3–1.5x | |
| Доходность дивидендов (Dividend Yield) | ~3.5–4.0% | |
| ROE (Return on Equity) | ~12–13% | |
| Net Interest Margin (NIM) | ~3.7–3.9% (2024) | |
| Общие активы | ~$190–200 млрд |
🔹 Фундаментальный анализ
✅ Сильные стороны:
1. Стабильная прибыльность:
- M&T Bank демонстрирует стабильный рост прибыли на фоне умеренного роста кредитного портфеля и высокой эффективности.
- ROE выше среднего по отрасли (12–13% против 10–11% у многих региональных банков).
2. Крепкая кредитная дисциплина:
- Уровень просроченных кредитов (non-performing loans) — около 0.5–0.6%, что говорит о высоком качестве кредитного портфеля.
- Низкие резервы на возможные потери по ссудам.
3. Привлекательная дивидендная политика:
- Дивидендная доходность ~3.7% — одна из лучших среди региональных банков.
- Коэффициент выплаты дивидендов (payout ratio) ~40–45%, что устойчиво и оставляет место для роста.
4. Низкая оценка:
- P/E ~10–11 — ниже среднего по S&P 500 (~20x) и даже ниже среднего по банковскому сектору (~12–13x).
- P/B ~1.4 — умеренный, учитывая качество активов.
5. Рост доходов от процентной маржи:
- В условиях высоких процентных ставок (до 2024 года) M&T эффективно использовал рост ставок для увеличения NIM.
⚠️ Риски и слабые стороны:
1. Зависимость от процентных ставок:
- При снижении ставок ФРС (ожидается в 2025 году) NIM может сократиться, что ударит по прибыли.
- M&T — чувствителен к изменениям в кривой доходности (в частности, к инверсии).
2. Региональная концентрация:
- Основные активы и клиенты — в северо-востоке США. Экономические колебания в этом регионе могут повлиять на бизнес.
3. Ограниченный рост по сравнению с крупными банками:
- M&T остаётся региональным игроком, без глобального присутствия, что ограничивает возможности масштабирования.
4. Конкуренция с большими банками и финтехом:
- Давление со стороны JPMorgan, Bank of America, а также цифровых банков (например, SoFi, Chime) в сегменте розничных услуг.
🔹 Дивиденды и возврат капитала
- Дивидендная история: M&T платит дивиденды более 30 лет подряд, с регулярными повышениями.
- Повышение дивидендов в 2024 году: на ~5% (до $4.00–4.20 за акцию в год).
- Buybacks: Компания проводит выкуп акций, но умеренно — фокус на дивидендах.
🔹 Сравнение с конкурентами
| Банк | P/E | P/B | Дивидендная доходность | ROE | |
|---|---|---|---|---|---|
| M&T Bank (MTB) | 10.5 | 1.4 | 3.7% | 12.5% | |
| PNC Financial (PNC) | 11.0 | 1.2 | 3.8% | 11.0% | |
| Fifth Third (FITB) | 9.5 | 1.1 | 4.5% | 10.5% | |
| JPMorgan (JPM) | 12.0 | 1.6 | 2.5% | 15.0% |
🔹 Технический анализ (кратко, на начало 2025)
- Тренд: Боковое движение в диапазоне $190–$230 с 2023 года.
- Поддержка: ~$190, сопротивление: ~$230–235.
- RSI: В нейтральной зоне (~50–60), перекупленности/перепроданности нет.
- Средняя цена по аналитикам: ~$240 (потенциал роста ~10–15%).
🔹 Прогноз и рекомендации
📈 Позитивные факторы в 2025:
- Возможное снижение ставок может оживить ипотечный и коммерческий кредитный спрос.
- Устойчивая экономика в ключевых регионах.
- Продолжение дивидендных выплат и возможный рост.
📉 Негативные риски:
- Замедление экономики → рост просрочек.
- Снижение NIM при падении ставок.
- Регуляторное давление (например, по капиталу).
✅ Итоговая оценка:
| Критерий | Оценка | |
|---|---|---|
| Финансовое здоровье | Высокое | |
| Доходность (дивиденды) | Высокая | |
| Оценка (valuation) | Привлекательная (недооценена) | |
| Рост | Умеренный | |
| Риски | Средние (ставка-зависимость) |
🟩 Рекомендация: ПОКУПАТЬ (Buy) для консервативного портфеля
Для кого подходит:
- Инвесторы, ищущие стабильный доход через дивиденды.
- Те, кто хочет экспозиции в региональный банковский сектор с низкой оценкой.
- Долгосрочные инвесторы, готовые к волатильности при смене монетарной политики.
📌 Заключение
M&T Bank (MTB) — это качественный, стабильный региональный банк с привлекательной дивидендной доходностью и умеренной оценкой. Несмотря на риски, связанные с процентными ставками, компания демонстрирует дисциплину в управлении активами и прибыльностью. В текущей фазе цикла (ожидание снижения ставок) MTB может быть хорошим защитным активом в банковском секторе.
- Построить прогноз доходности по сценариям (бычий/медвежий).
- Сравнить MTB с ETF по банковскому сектору (например, KRE).
- Проанализировать последние отчёты 10-K и 10-Q.
Сообщите, что вас интересует!
Priser
| Pris | Min. | Maks. | Endre | Endringer i bransjen | Endringer i indeksen | |
| I går | 207.24 $ | 0 $ | 0 $ | 0 % | 0 % | 0 % |
| Uke | 205.82 $ | 0 $ | 0 $ | +0.6899 % | 0 % | 0 % |
| Måned | 195.57 $ | 195.11 $ | 207.24 $ | +5.97 % | 0 % | 0 % |
| 3 måneder | 182.12 $ | 178.63 $ | 207.24 $ | +13.79 % | 0 % | 0 % |
| Seks måneder | 190.36 $ | 178.63 $ | 207.24 $ | +8.87 % | 0 % | 0 % |
| År | 168.06 $ | 156.58 $ | 207.24 $ | +23.31 % | 0 % | 0 % |
| 3 år | 119.14 $ | 108.94 $ | 221.95 $ | +73.95 % | 0 % | 0 % |
| 5 år | 132.71 $ | 108.94 $ | 221.95 $ | +56.16 % | 0 % | 0 % |
| 10 år | 157.98 $ | 89.12 $ | 221.95 $ | +31.18 % | 0 % | 0 % |
| År til dags dato | 207.24 $ | 0 $ | 0 $ | 0 % | 0 % | 0 % |
Grunnleggende eiere
| Institusjonell | Volum | Dele, % |
| Vanguard Group Inc | 19 000 000 | 12.38 |
| Blackrock Inc. | 12 000 000 | 8.08 |
| FMR, LLC | 12 000 000 | 7.95 |
| JPMorgan Chase & Co | 11 000 000 | 7.35 |
| Wellington Management Group, LLP | 10 000 000 | 6.66 |
| State Street Corporation | 7 000 000 | 4.85 |
| Morgan Stanley | 6 000 000 | 4.04 |
| Geode Capital Management, LLC | 4 000 000 | 2.81 |
| State Farm Mutual Automobile Insurance Co | 4 000 000 | 2.68 |
| Invesco Ltd. | 3 000 000 | 2.39 |
Inneholdt i ETF
| ETF | Dele, % | Lønnsomheten for året, % | Kommisjon, % |
| US Equity Dividend Select ETF | 1.03945 | -5.26 | 0.5 |
| iShares Morningstar Mid-Cap ETF | 0.27617 | 274.24 | 0.04 |
| iShares Morningstar Large-Cap Value ETF | 0.11499 | 65.55 | 0.25 |
| Columbia U.S. ESG Equity Income ETF | 0.06368 | 4.65 | 0.35 |
| iShares Morningstar Large-Cap ETF | 0.05926 | 217.74 | 0.03 |
Lignende selskaper
Selskapets ledelse
| Veileder | Jobbtittel | Betaling | Fødselsår |
| Mr. Rene F. Jones CPA | Chairman & CEO | 3.37M | 1965 (61 år) |
| Mr. Brian Paul Klock | Senior VP and Head of Markets & Investor Relations | N/A | |
| Mr. Michael A. Wisler | Senior VP & Chief Information Officer | N/A | |
| Mr. Christopher E. Kay J.D. | Senior Executive VP & Head of Enterprise Platforms | 1.75M | 1965 (61 år) |
| Ms. Tracy S. Woodrow | Senior EVP & Chief Administrative Officer | N/A | 1974 (52 år) |
| Mr. Daryl N. Bible | Senior EVP & CFO | 1.19M | 1961 (65 år) |
| Hugh Giorgio | Head of Investment Banking | N/A | |
| Ms. Laura P. O'Hara | Senior EVP & Chief Legal Officer | 1960 (66 år) | |
| Ms. Sarah F. Knakmuhs | Chief Communications Officer | ||
| Mr. Francesco Lagutaine | Senior VP and Chief Marketing & Communications Officer |
Informasjon om selskapet
Nettsted: http://www.mtb.com
Om selskapet M&T Bank
M&T Bank Corporation работает как банковская холдинговая компания, предоставляющая коммерческие и розничные банковские услуги. Сегмент бизнес-банкинга компании предлагает депозиты, кредитование, управление денежными средствами и другие финансовые услуги малым предприятиям и профессионалам. Сегмент коммерческого банковского обслуживания предоставляет депозитные продукты, коммерческое кредитование и лизинг, аккредитивы и услуги по управлению денежными средствами для средних и крупных коммерческих клиентов. Сегмент коммерческой недвижимости компании выдает, продает и обслуживает ссуды на коммерческую недвижимость; и предлагает депозитные услуги. Сегмент дискреционного портфеля предоставляет депозиты; ценные бумаги, ссуды на жилую недвижимость и другие активы; краткосрочные и долгосрочные заемные средства, а также услуги по обмену валюты. Сегмент жилищного ипотечного кредитования компании предлагает ссуды на жилую недвижимость для потребителей и продает эти ссуды на вторичном рынке; и приобретает права на обслуживание ссуд, предоставленных другими организациями. Его сегмент розничного банковского обслуживания предлагает счета до востребования, сберегательные и временные счета; потребительские ссуды в рассрочку, автомобильные ссуды и ссуды на финансирование отдыха, ссуды и кредитные линии под залог недвижимости и кредитные карты; паевые инвестиционные фонды и аннуитеты; и другие услуги. Компания также обеспечивает доверительное управление и управление капиталом; фидуциарный и кастодиальный; управление инвестициями; и услуги страхового агентства. Он предлагает свои услуги через банковские офисы, центры бизнес-банкинга, телефонный и интернет-банкинг, мобильный банкинг и банкоматы. По состоянию на 31 декабря 2020 года компания управляет 716 внутренними банковскими офисами в штате Нью-Йорк, Мэриленде, Нью-Джерси, Пенсильвании, Делавэре, Коннектикуте, Вирджинии, Западной Вирджинии и округе Колумбия; офис коммерческого банка с полным спектром услуг в Онтарио, Канада; и офис в Джорджтауне, Каймановы острова. M&T Bank Corporation была основана в 1856 году, ее штаб-квартира находится в Буффало, штат Нью-Йорк.
Часто задаваемые вопросы по акции M&T Bank
-
Как купить акции M&T Bank?
Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — MTB. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции.
-
Какой налог на доходы физических лиц (НДФЛ)?
Если были начислены дивиденды или получена прибыль в результате операций купли-продажи акций MTB. Согласно российским законам берется налог на доходы в следующем размере:
- для резидентов РФ — 13% от полученной прибыли;
- для резидентов РФ — 15%, если общий годовой доход превысил 5 млн руб. При этом повышенная ставка применяется исключительно к размеру дохода, превышающему 5 млн рублей за отчетный год;
- для нерезидентов РФ — 15% от всей суммы полученной прибыли.
Российские брокеры как налоговые агенты сами удерживают налог с граждан страны при начислении дивидендов, а также при выводе с брокерского счета денежных средств и/или в начале года, следующего за отчетным.
-
Можно ли получить налоговые льготы по акциям M&T Bank?
В настоящее время в Российской Федерации можно получить налоговые льготы на доходы от инвестиционной деятельности, если:
- купить акции MTB на брокерском счете и не продавать их дольше 3 лет;
- приобрести бумаги через ИИС и не выводить из него средства более 3 лет с момента открытия.
-
Какая цена акции M&T Bank (MTB) сегодня?
Текущая цена акции M&T Bank на 03.01.2026 года составляет 207.24 . Котировки M&T Bank с начала года изменилась на 0% - и в рублях изменение было на 0 .
Котировки M&T Bank (MTB) в этом месяце за januar изменилась на +0.3972% и в рублях изменение было на +0.82 рублей.
Basert på kilder: porti.ru
